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PORTA LA TUA SOCIETÀ IN BORSA

Assistiamo le imprese private nel muoversi e contrattare nel pubblico mercato.

Siamo una banca d’investimento che assiste società private nel loro desiderio di entrare e commerciare in borsa (come NYSE, NASDAQ & OTC). Siamo riconosciuti quali leader diretti, immediati ed alternativi alle offerte pubblica di acquisto.

Offriamo esperienza per andare nel mercato e raggiungere risultati eccellenti per i nostri clienti in Nord America, Europa o Asia. Ci dedichiamo al servizio dei nostri clienti e delle loro volontà nel mercato per raggiungere i loro obiettivi. Abbiamo esperienza, conoscenza, professionisti e risorse per assicurare soluzioni vincenti, pratiche e convenienti per andare nel mercato.

Titoli societari di successo ed un’offerta concomitante richiedono un team di professionisti che sia la combinazione giusta tra conoscenza legale, e ingegno per la crescita di capitale. Il nostro focus ed il nostro team ci consente di avere un approccio che assicuri che operiamo per ogni nostro cliente in ogni momento.

Ci sono molti modi per portare una società sul mercato. Molti di questi sono costosi e lunghi. Tre tra i modi più conosciuti vi sono l’IPO (Offerta Pubblica di Acquisto), l’APO (Offerta Pubblica Alternativa), e DPO (Offerta Pubblica Diretta).

ANDARE SUL MERCATO: PASSO PER PASSO

  1. Pianificazione: sviluppo di un concetto unico. Scrittura di una sintesi propositiva (executive summary)
  2. Fondazione: utilizzo di un accordo precompilato per posizionare i fondatori come coloro che vanno ad incorporare il business
  3. Documentazione: scrittura di un documento di offerta, così come di un FORM D(s), documenti statali, e altre registrazioni societarie
  4. Capitalizzazione: utilizzare le offerte per aumentare il capitale iniziale
  5. Registrazione: scrittura e completamento del FORM 10, S-1, o altri documenti registrati per registrare domini pubblici
  6. Completamento: scrittura di 15c211 e materiali in linea con la normativa vigente (due diligence). Accertamento della correttezza della domanda di Broker o di accesso al mercato NASD
  7. Promozione: annuncio di entrata nel mercato. Sviluppo dei programmi di sviluppo di investimento e delle relazioni nel mercato.

Di seguito riportiamo alcuni dettagli sul processo e sul perché portare una società sul mercato.

Per avere maggiori informazioni, mettiti in contatto con uno dei nostri banchieri.

OFFERTA PUBBLICA INIZIALE

Portare la tua società in Borsa con l’IPO (Offerta Pubblica di Acquisto) richiederà rivolgersi ad una grande banca d’ investimento che sottoscriva la vostra offerta. La banca d’investimento di base comprare le vostre azioni private oggi con un piano per venderle al pubblico per ricavarne profitto. Sebbene possiate ricevere finanziamenti prima, il procedimento è costoso e poche società soddisfano i criteri stringenti richiesti.

OFFERTA DIRETTA AL PUBBLICO

Una DPO, od “offerta registrata”, permette alle società di vendere le azioni direttamente al pubblico. Molto meno costosa di un IPO, la società non riceverà finanziamenti prima di aver iniziato a contrattare nel mercato ed il pubblico abbia iniziato a comprare le azioni.

OFFERTA PUBBLICA ALTERNATIVA

Questo metodo di rivolgersi al mercato provvede un finanziamento immediato perché p molto attrattivo per gli investitori che intendono comprare le azioni tramite un collocamento privato (PPM), le quali azioni, nel momento in cui la società comincia a contrattare, sono successivamente registrate e vendute al pubblico ricevendo un profitto. Questo metodo viene tipicamente utilizzato in una fusione cd. Inversa con investitori pubblici.

PERCHÉ ANDARE SUL MERCATO?

Accesso al credito

Una società di finanziaria ha grandi alternative di finanziamento rispetto ad una società privata. Un’operatrice finanziaria pubblica può tornare sul mercato per ottenere maggior capitale attraverso obbligazioni o strumenti convertibili in obbligazioni o offerte di strumenti finanziari secondari. Lo stato pubblico consente anche di ottenere termini favorevoli per ottenere finanziamenti alternativi da investitori privati e pubblici. Inoltre, un ente pubblico e fornitori pubblico potrebbero percepire la società con un rischio di credito sicuro, e quindi aumentare le opportunità per ottenere finanziamenti favorevoli. Inoltre, una società che opera nel mercato di capitali può essere sfruttata come garanzia collaterale per prestiti sicuri.

Stima

In generale, le società pubbliche sono maggiormente stimate delle società private. Ciò è stato provato da numerosi studi che dimostrano come siano 5 volte maggiori. In un articolo pubblicato su Entrepeneur Magazine, veniva citato uno studio che dimostrava alcune delle ragioni per ottenere un maggiore stima presso il pubblico. Queste includevano liquidità del mercato, misurazione del profitto, capitalizzazione e struttura del capitale, profili di rischio e differenze in operazioni. Questo è particolarmente importante in uno scenario di uscita dal mercato, nel quale la vostra società potrebbe venire acquistata da un’ altra.

Liquidità

Una società che opera tra il pubblico ha creato un mercato per le proprie azioni nel quale partecipano compratori e venditori. Così, l’azione di una società pubblica ha molta più liquidità sul mercato di quella di una società privata. Essere un operatore pubblico potrebbe fornire opportunità di finanziamento da parte di investitori, istituzioni, fondatori, proprietari e società Venture capital.

Compensazione

È sempre più frequente di assumere e compensare e compensare dirigenti e lavoratori con una combinazione tra stipendi e riserve. Riserve basate sulla compensazione possono essere degli strumenti per attrarre e mantenere figure chiave del personale. Una ripartizione di proprietà o la divisione di capitale può portare ad un incremento della produttività, del morale e della fiducia. Questo tipo di compensazione a un modo di per connettere il futuro di un operatore finanziario con il successo di una società.

La remunerazione in azioni agli impiegati è preferibile se le azioni sono nel mercato pubblico. Inoltre, certi vantaggi della tassazione sono considerati quando avvengono rilasci di azioni ad impiegati. In genere, le imposte sulle plusvalenze sono inferiori delle imposte sulle entrate.

L’azione nel mercato pubblico può essere emessa come una prestazione basata su un premio o un incentivo. Per cui la società pubblica può essere in grado di abbassare le spese operative compensando gli impiegati con denaro e programmi alternativi basati su azioni (Stock option plan).

Prestigio

Essere un operatore nel pubblico mercato può aiutare una società ad aumentare il proprio prestigio poiché da una percezione di stabilità. I fondatori di una società, i co- fondatori ed i manager guadagnano un enorme prestigio ad essere associati a clienti che operano nel mercato pubblico. Il prestigio può essere molto d’aiuto nel recruitare persone chiave per l’amministrazione e prodotti e servizi di marketing. Questo può aiutare anche ad aumentare le operazioni di rilevazione di business. Molto spesso i fornitori ed i consumatori diventano soci azionisti, che aiutano a far crescere il business. In questo caso, una società pubblica può avere una larga gamma di vantaggi competitivi rispetto ai competitori privati.

Pubblicità

Una società che opera nel mercato pubblico molto probabilmente genera prestigio, pubblicità e visibilità, che è ottimale per il marketing della società e dei prodotti e servizi che offre. Le società pubbliche sono preferite rispetto a quelle private nel ricevere attenzione particolare da parte dei principali quotidiani, rivisti e periodici. Una lista ottimale nel pubblico può aiutare a rendere straordinaria la storia di una società, essere un’opportunità per gli imprenditori che non erano propensi ad investire in società private. In aggiunta essere operatori nel mercato pubblico conferisce maggiore visibilità da altre società per una selezione e valutazione per una potenziale acquisizione.

Immagine

Una società che opera nel mercato pubblico tende ad avere un profilo di visibilità rispetto ad società private. Questo può essere importante per attività in cui il successo richiede a clienti e fornitori commissioni a lungo termine. Infatti, la percezione che essi hanno del successo della società è spesso la –profezia che si auto-avvera-.

Fusioni ed acquisizioni

Una volta che la società è nel mercato pubblico e il il mercato delle sue azioni è stabilito, lo stock di azioni della società può essere visto come “valuta”. Talvolta è visto in maniera migliore rispetto al denaro contante date le implicazioni che la tassazione comporta nel lungo periodo per acquistare un’ attività. Questo, insieme all’alta valutazione della società pubblica, può essere un fattore chiave per rendere l’acquisizione meno costosa di quello di una società privata.

Piano di uscita dal mercato

Uno dei benefici più importanti di essere una società che opera nel mercato pubblico è il fatto che quando le azioni di essa diventano liquide, può essere determinata una strategia di uscita dal mercato effettiva con una libertà finanziaria per i fondatori e impiegati. Un mercato pubblico per le azioni può inoltre fornire una potenziale strategia di uscita ed un piano di liquidità per gli investitori. Possedere n a società operante nel mercato di scambio può valorizzare e migliorare il valore del reddito netto dei soci azionisti.